Книга "Volatilidad Estoc?stica y Saltos".El ?xito alcanzado al usar modelos de difusi?n simples para aproximar el proceso estoc?stico de los rendimientos de activos financieros no tiene precedentes. Sin embargo, las sonrisas de volatilidad de Black-Scholes revelan que un proceso geom?trico Browniano no es suficiente para capturar caracter?sticas importantes de los datos, como la asimetr?a y curtosis. El objetivo de este libro es evaluar la conveniencia de distintos modelos de volatilidad estoc?stica con y sin saltos en rentabilidad y volatilidad para aproximar la din?mica de los rendimientos, y en concreto ajustar los momentos de tercer y cuarto orden. A pesar de su enorme importancia en la composici?n de carteras o en valoraci?n de derivados, es sorprendente la falta de evidencia existente para ?ndices europeos. Este libro cubre este vac?o al extender el an?lisis de datos estadounidenses a ?ndices de la zona euro, as? como a carteras de renta variable con valores pronunciados de asimetr?a y curtosis. Este libro resulta muy ?til para los profesionales, estudiantes, y acad?micos de Econom?a y Empresa, y es un texto de lectura obligada para todo aquel interesado en entender el comportamiento de los activos financieros.