Inhaltsangabe:Gang der Untersuchung: Diese Diplomarbeit befasst sich mit Investmentfonds und setzt dabei verschiedene Schwerpunkte. Zun?chst stellt ein Kapitel die Investmentbranche in Deutschland dar. Die unterschiedlichen Fondstypen werden nach mehreren Kriterien klassifiziert und erl?utert. Ein statistischer Teil gibt Aufschluss dar?ber, wie sich Anzahl und Mittelaufkommen von deutschen und ausl?ndischen Publikums- und Spezialfonds von 1990 bis 1999 entwickelt haben. Das n?chste Kapitel diskutiert, inwieweit das durchschnittliche Risiko von Wertpapieren durch Diversifikation gemindert und das Rendite-Risiko-Verh?ltnis optimiert werden kann. Schwerpunktm??ig werden hier das Portfolio-Selection-Modell von Markowitz, das Index-Modell von Sharpe sowie das Capital Asset Pricing Model von Sharpe, Lintner und Mossin vorgestellt und auf Investmentfonds bezogen. Ferner werden Probleme des Benchmarking, der Performanceberechnung und der Auswahl des Managementstils behandelt. Ein weiteres Kapitel untersucht die Eignung von Investmentfonds f?r die private Altersvorsorge. Das deutsche Alterssicherungssystem sowie die demographischen Ver?nderungen, die zu dessen Krise gef?hrt haben, werden detailliert dargestellt. Davon ausgehend werden die Inhalte der Rentenreform 2001 erl?utert. Ein Vergleich mit dem Alterssicherungssystem in Gro?britannien zeigt, wie eine kapitalgedeckte Altersvorsorge aussehen kann. Die Systemunterschiede lassen sich im deutschen Reformansatz teilweise wiederfinden ...