Die j?ngsten Turbulenzen auf den Finanzm?rkten verdeutlichen die Bedeutung geeigneter Risikomodelle im Risikomanagement von Geld- und Kreditinstitutionen. Zu Beginn der Arbeit sollen unter anderem Modelle behandelt werden, die auf traditionellen Risikomesswerten wie dem Value at Risk Ansatz basieren. Besonders im Falle der Subprime Krise hat sich gezeigt, dass Liquidit?tsaspekte eine wichtige Rolle im Risikomanagement spielen. Daher sollen im folgenden Part Modelle erl?utert werden, die diese Liquidit?tsrisiken quantifizierbar. Au?erdem soll auch die Frage gestellt werden, ob Expected Shortfall eine bessere Alternative zum Value at Risk als Risikoma? darstellt. Im letzten Teil der Arbeit soll die Hypothese getestet werden, ob klassische Risikomodelle in Krisenzeiten unzureichend sind und erweitert werden m?ssen. Es soll dabei insbesondere auf Messans?tze eingegangen werden, die Liquidit?tsrisiken ber?cksichtigen. Mit der Arbeit soll gezeigt werden inwieweit klassische Risikomodelle erweitert werden k?nnten um in Krisenzeiten eine robuste Risikomessung zu erm?glichen.